2014年，國內(nei) 各行各業(ye) 都在努力適應經濟從(cong) 高速增長轉為(wei) 中高速增長的新常態。需求增幅減弱引起油品市場銷售不暢，而新建煉廠投產(chan) 導致煉油能力過剩局麵進一步加劇。隨著國內(nei) 生產(chan) 總值（GDP）增速放緩至7.4%，估計2014年石油需求增長率由2013年的4.0%放緩至3.5%，而在這之前的兩(liang) 個(ge) 5年計劃即“十五”（2001-2005年）和“十一五”（2006-2010年）的年均增幅分別為(wei) 7.7%和5.9%。不過，2014年，原油和液化石油氣（LPG）的淨進口量增加抵消了成品油和其他產(chan) 品的減少，石油淨進口量增加1600餘(yu) 萬(wan) 噸，增長5.3%。
新增煉油能力投產(chan) 和新建商業(ye) 儲(chu) 備基地投用提高了進口原油需求，2014年進口原油較上年增長超過2600萬(wan) 噸。丙烷脫氫（PDH）迎來投產(chan) 高峰，多座新建PDH裝置投產(chan) 促使LPG進口量大增270萬(wan) 噸。煉油能力過剩和開工率下降迫使煉廠增加成品油出口，並大量削減進口，使2014年成品油進口量縮減將近1000萬(wan) 噸。製造業(ye) 和建築業(ye) 萎縮造成原材料和燃料需求疲弱，從(cong) 而使得包括石蠟、石油焦和瀝青在內(nei) 的其他石油產(chan) 品進口量下降。2014年，包括原油、成品油、LPG和其他產(chan) 品在內(nei) 的石油淨進口量增至3.205億(yi) 噸，占國內(nei) 消費量的比例即進口依存度由2013年的61.4%擴大到62.5%。在過去10年裏，中國的石油淨進口量翻了一番多，麵臨(lin) 的減排壓力不斷增大。
進口天然氣市場繼續擴張，但勢頭減弱。自2013年後期以來，國內(nei) 有3座新建液化天然氣（LNG）接收站和一條新建的進口天然氣管道投入運營，但2014年天然氣進口量增幅隻有12.6%，是自2006年中國開始進口天然氣以來增速最慢的一年。價(jia) 格調高等因素使國內(nei) 天然氣消費量增長放慢，在以兩(liang) 位數幅度持續增長11年後，2014年消費增速放慢至約9%。2014年我國天然氣消費量估計為(wei) 1785億(yi) 立方米，與(yu) 5年前相比翻了一番。
一、原 油
經濟增長放緩致使國內(nei) 燃料和石化產(chan) 品需求疲弱，但新建煉廠投產(chan) 以及商業(ye) 及戰略石油儲(chu) 備需要的增加促使原油進口在2014年提速，進口量增幅達9.3%，刷新曆史最高紀錄。扣除60萬(wan) 噸的出口量，2014年原油淨進口量占國內(nei) 煉廠加工量的比例升至61.9%，比2013年提高2.5個(ge) 百分點。經濟增長放緩導致柴油和化工輕油需求減弱，但汽油、航空煤油和LPG需求依然旺盛，使得煉廠加工量增速達到5.3%，比過去兩(liang) 年明顯加快。2014年中國原油和成品油進出口額見表3。
1. 原油進口量首次突破3億(yi) 噸
2014年國內(nei) 原油進口量創紀錄地達到3.084億(yi) 噸，增幅達9.3%，是4年來增長最快的。國內(nei) 煉廠在油品需求增長減弱的形勢下加工量仍提高將近2500萬(wan) 噸，升幅為(wei) 5.3%。由於(yu) 2014年新增煉油能力投產(chan) 進度仍舊超過油品需求增速，國內(nei) 煉油產(chan) 能過剩局麵加重，開工率降低和油價(jia) 大跌給煉油行業(ye) 利潤帶來嚴(yan) 重衝(chong) 擊，煉廠不得不加大產(chan) 品結構調整和油品出口力度。根據中國石油集團經濟技術研究院發表的《2014年國內(nei) 外油氣行業(ye) 發展報告》，2014年上半年投產(chan) 的兩(liang) 座新建煉廠，即中國石油四川彭州煉廠（1000萬(wan) 噸/年）和中化集團福建泉州煉廠（1200萬(wan) 噸/年），將國內(nei) 煉油能力首次推升到7億(yi) 噸/年以上，達到7.02億(yi) 噸/年。2014年新增原油一次蒸餾能力3950萬(wan) 噸/年，比估計的油品需求量增幅高出一倍多。
2. 油價(jia) 下跌使戰略和商業(ye) 儲(chu) 備增加
2014年新增原油進口中部分進入了國家戰略儲(chu) 備或商業(ye) 儲(chu) 備基地儲(chu) 罐。2013年四季度，在中國石化廣西北海商儲(chu) 基地（二期）240萬(wan) 立方米儲(chu) 罐區投用後時隔一年，新建的海南洋浦260萬(wan) 立方米商儲(chu) 基地投入運行，中國石化旗下在運的商業(ye) 原油儲(chu) 備基地增加到9處，合計庫容超過2700萬(wan) 立方米。截至2014年年底，國內(nei) 在運原油商儲(chu) 基地已達到19處，合計庫容接近4900萬(wan) 立方米。2014年下半年油價(jia) 大跌刺激了各地原油商儲(chu) 基地的囤油需求，並將12月份原油進口量推升到3037萬(wan) 噸的月度新高。進口到岸成本自2010年年底以來首次降到80美元/桶以下。2014年，估計至少有140萬(wan) 噸進口原油進入國家戰略儲(chu) 備和公司商業(ye) 儲(chu) 備基地收儲(chu) ，或用做新煉廠裝置、管道和儲(chu) 罐的充油之需。
3. 進口原油市場緩慢放開
地方煉油廠也消化了部分進口原油。2014年我國燃料油進口量（大部分用做地方煉廠蒸餾裝置進料）縮減了幾乎1/4，但地方煉廠的加工量與(yu) 一年前相比並沒有下降。以地方煉廠集中分布的山東(dong) 省為(wei) 例，2014年燃料油進口量縮減520萬(wan) 噸，但原油進口量增加了500萬(wan) 噸。另據國家統計局發表的數據，2014年山東(dong) 省加工原油大約7500萬(wan) 噸，同比增長17%；但中國石化在山東(dong) 省的4家煉廠即濟南、齊魯、青島煉化和青島石化合計加工量為(wei) 2970萬(wan) 噸，僅(jin) 增加70萬(wan) 噸（2.4%）。如果國家統計局數據可靠，地方煉廠加工量增加了1000餘(yu) 萬(wan) 噸，升幅高達29%，但開工率可能隻有不到35%。盡管原油“進口權放開”在2014年仍無下文，但自2013年後期以來地方煉廠的進口原油加工量已經增加。中國化工和中國海油近年來對地方煉廠的收購和兼並，已使一些煉廠比以前更容易獲得進口原油。
二、成品油
經濟新常態下油品需求結構的變化和兩(liang) 座新建煉廠的投產(chan) ，加重了國內(nei) 煉油能力過剩的局麵。油品市場供過於(yu) 求迫使煉廠增加成品油出口量，以減輕裝置利用率下降對煉油利潤的衝(chong) 擊，國內(nei) 成品油出口升至曆史高峰。因出口增加和進口大幅縮減，2014年我國成品油淨進口量降至70萬(wan) 噸，為(wei) 1990年以來的最低水平，比2013年減少1000餘(yu) 萬(wan) 噸。其中柴油、航空煤油和汽油出口量大幅上升，而以燃料油為(wei) 主的成品油進口量急劇縮減。
1. 成品油出口量創曆史最高紀錄
2014年成品油出口量刷新最高紀錄，達到2928萬(wan) 噸。國內(nei) 需求不振使柴油出口量增加到2010年以來最高水平；航空煤油出口量首次突破1000萬(wan) 噸。同期，成品油進口量大幅縮減近1/4（從(cong) 上年的3959萬(wan) 噸縮減至2998萬(wan) 噸），使得全年成品油淨進口量從(cong) 2013年的超過1100萬(wan) 噸驟減至70萬(wan) 噸。全年中有6個(ge) 月成品油貿易呈現淨出口狀態；10月份，包括汽油、石腦油、煤油、柴油和燃料油等在內(nei) 的液體(ti) 石油產(chan) 品（海關(guan) 分類）淨出口量高達86萬(wan) 噸，是上世紀90年代初以來的月度最高量。中國自1992年以來一直是成品油淨進口國，2010年前淨進口量曾達到2640萬(wan) 噸高峰，約占當年國內(nei) 同類油品消費量的12%。
2. 航煤和柴油等中間餾份油品出口量大增
經濟增長減速、成品油銷售疲弱加上新建煉廠投產(chan) ，使得近兩(liang) 年我國成品油淨進口量下降趨勢加劇。2014年淨出口量增加最為(wei) 顯著的是包括航空煤油和柴油在內(nei) 的中間餾份油品，兩(liang) 個(ge) 因素導致這類油品在進口量下降的同時出口量大增：一是受黯淡經濟狀況影響，2014年柴油需求量增幅隻有不到1%，是16年來增長最慢的；二是煉廠減產(chan) 柴油並增產(chan) 航煤，拓展出口和國內(nei) 機場國際航班的航空燃油銷量。2014年航煤和柴油出口量合計高達1451萬(wan) 噸，比一年前躍升21%。過去12年中，我國航煤出口量連創新高。航煤一直是僅(jin) 次於(yu) 燃料油的中國第二大成品油出口品種，但在2014年以1051萬(wan) 噸水平超過燃料油成為(wei) 第一大成品油出口品種，與(yu) 6年前相比幾乎翻番。因國內(nei) 需求旺盛，傳(chuan) 統外銷品種汽油出口量增長受限，全年出口量僅(jin) 上升6.3%。
3. 燃料油進口量為(wei) 12年來最低
地方煉廠加工原料中原油的比例在上升，替代了對進口燃料油的需求。2014年我國燃料油進口量12年來首次降低到2000萬(wan) 噸以下（1783萬(wan) 噸），比2013年下降24%。中國海油與(yu) 山東(dong) 一些地方煉廠的聯係越來越密切，使得這些煉廠比以前更容易獲得迫切需要的進口原油，這些煉廠還竭力爭(zheng) 取獲得加工或直接購買(mai) 進口原油的資質。5年前，地方煉廠集中的山東(dong) 省，取代廣東(dong) 省成為(wei) 全國進口燃料油最多的省份，2012年其進口量曾高達1486萬(wan) 噸。2013年，進口原油市場的鬆動使山東(dong) 省燃料油進口量開始下降，2014年進口量降到721萬(wan) 噸，降幅達42%。
4. 石腦油淨進口量繼續上升
2014年國內(nei) 乙烯產(chan) 量增長7.6%，乙烯進口量減少12.1%。盡管國內(nei) 乙烯產(chan) 能正在調整原料結構，增加飽和LPG等其他輕烴原料的用量，同時加強煉廠間的原料互供，但石腦油進口量依然上升。石腦油進口量在連續3年上升之後，2014年達到370萬(wan) 噸這一曆史最高水平；同時石腦油出口量減少到僅(jin) 13萬(wan) 噸，而在2008年以前的6年裏每年的出口量都超過100萬(wan) 噸。2014年下半年石腦油出口基本停頓。
三、液化石油氣
1. LPG進口量刷新曆史最高記錄
進口LPG市場的“第二春”如期而至。2014年中國LPG進口量刷新曆史最高記錄，達到710萬(wan) 噸，同比增幅高達68.6%，遠高於(yu) 早前的預期。10年前，當2004年10月份“西氣東(dong) 輸”天然氣管道建成投用後，國產(chan) 和進口天然氣的大規模市場擴張給LPG市場帶來嚴(yan) 重衝(chong) 擊，特別是城市燃氣市場，進口LPG市場迅速退卻。到2008年，LPG進口量已經由2004年639萬(wan) 噸的曆史最高水平縮減到260萬(wan) 噸，2013年又回升至421萬(wan) 噸。在化工原料需求推動下，LPG市場終於(yu) 擺脫多年的低落局麵，開始重新走向繁榮。特別引人注目的是進口氣市場，新建PDH裝置投產(chan) 使進口丙烷需求大增；LPG進口成本跟隨國際原油和天然氣價(jia) 格大幅降低而下跌，也使得久違的進口氣民用需求複蘇。LPG需求增長甚至跑贏天然氣，這是12年來的第一次。
2. 新建PDH裝置投產(chan) 促使LPG進口大增
繼2013年秋季國內(nei) 首座丙烷脫氫（PDH）裝置在華北天津投產(chan) 後，2014年夏季又有3座新建裝置在浙江省投產(chan) ，4座裝置合計產(chan) 能達210萬(wan) 噸/年，新增進口丙烷需求200萬(wan) 噸/年左右，若滿負荷運轉則可達到250萬(wan) 噸/年。PDH原料需求促使浙江和天津兩(liang) 省市LPG進口量驟然上升，全年進口量分別高達184萬(wan) 噸和55萬(wan) 噸，躍升140%和177%。2014年，來自阿聯酋的進口量（369萬(wan) 噸）占進口LPG市場一半強，來自美國的LPG進口量猛增6倍，達到77萬(wan) 噸。價(jia) 格下跌助力進口LPG市場重新起飛，四季度進口LPG平均到岸價(jia) 降到716美元/噸，是自2009年四季度以來最低的。
3. 國產(chan) LPG增速4年來最快
2014年國內(nei) LPG產(chan) 量增長8.4%，是4年來最快的。煉廠增產(chan) LPG的主要動力是化工原料需求和煉廠間的原料互供。煉廠間的原料互供已由石腦油擴大到LPG，這增強了煉油業(ye) 調整產(chan) 品結構的靈活性，也使飽和LPG用做化工原料的用量持續上升。為(wei) 適應汽油需求高速增長和汽油質量升級的需要，增加高辛烷值汽油調合組份產(chan) 量，國內(nei) 煉廠正掀起一波烷基化投資熱潮，燕山石化和武漢石化等正在改造擴建現有烷基化裝置，還有幾座煉廠正在增建烷基化新裝置。2014年國內(nei) LPG消費量估計達到3200萬(wan) 噸，增長約15%。LPG成為(wei) 當前國內(nei) 市場需求表現最好的油品品種。
四、天然氣
因國內(nei) 價(jia) 格上調和需求增長減弱，2014年我國進口天然氣市場表現差強人意。盡管有多個(ge) 新增進口天然氣項目建成投用，2014年天然氣進口量增幅卻隻有12.6%，是自2006年中國開始進口天然氣以來增長最慢的。天然氣需求增長甚至落後於(yu) LPG，這是自2002年以來第一次。自2003年以來，國內(nei) 天然氣需求連續11年以兩(liang) 位數幅度上升，在2000年以來的兩(liang) 個(ge) 5年計劃期間，我國天然氣消費量的年均增幅分別高達13.8%和18.0%，而2014年增幅已經下降到大約9%，消費量估計為(wei) 1785億(yi) 立方米。
自2013年底以來，國內(nei) 有3座新建LNG接收站（即河北唐山350萬(wan) 噸、海南洋浦200萬(wan) 噸和山東(dong) 青島300萬(wan) 噸/年）以及一條中緬天然氣管道建成並投入運轉，但2014年天然氣進口量僅(jin) 增加了65億(yi) 立方米，而在過去3年裏每年增幅都在100億(yi) 立方米左右。在增加來自中亞(ya) 國家和緬甸的低成本管道天然氣進口量的同時，中國石油大幅削減了江蘇如東(dong) 和遼寧大連兩(liang) 個(ge) 進口設施的高價(jia) LNG進口量。國內(nei) 天然氣價(jia) 格改革進程中的存量氣向增量氣價(jia) 格並軌，使2014年民用和工業(ye) 用氣價(jia) 格上漲。而國內(nei) 成品油價(jia) 格跟隨國際市場價(jia) 格跌落而下降以及國內(nei) 煤炭價(jia) 格的下跌，削弱了國內(nei) 天然氣對其他燃料的價(jia) 格優(you) 勢。
五、展望
2015年，國際油價(jia) 將在低位區間運行，這對中國降低燃料和原料成本總體(ti) 有利。進口LPG市場的繁榮還將持續，乙烯、丙烯和芳烴類化工產(chan) 品以及烷基化油等汽油高辛烷值調合組份的旺盛需求將支撐進口氣和國產(chan) 氣市場快速增長，預計2015年LPG進口量將創紀錄地達到900萬(wan) 噸。在進口天然氣市場，由於(yu) 大部分長期合約與(yu) 油價(jia) 掛鉤，2015年LNG價(jia) 格也將遠低於(yu) 2014年水平。國內(nei) 價(jia) 格降低將使天然氣消費量增幅減弱的趨勢徹底扭轉，並有助於(yu) 充分發揮現有和新增進口天然氣基礎設施能力，增加供應量。
1. 可能變為(wei) 成品油淨出口國
與(yu) 2014年約100美元/桶的平均水平相比，當前的國際原油價(jia) 格已經下跌一半。低油價(jia) 對中國這個(ge) 全球第二大石油進口國降低燃料和原料成本有利。中國每年超過3億(yi) 噸的進口石油中96%是原油，如果油價(jia) 從(cong) 2014年的平均接近100美元/桶跌到2015年的55美元/桶左右，僅(jin) 原油進口賬單一項就可節省多達1000億(yi) 美元。但低油價(jia) 的負麵影響也很明顯，其刺激消費的作用可能對節能減排不利；此外能源企業(ye) 削減資本支出還可能減慢非常規資源開發利用的進程，進而使國內(nei) 市場繼續加深對進口油氣的依賴。
頁岩油革命已經使美國對進口石油的依存度由2005年的60.3%降低到2014年的26.5%，同時石油淨進口量從(cong) 1255萬(wan) 桶/日減少到504萬(wan) 桶/日；而同期中國的石油進口依存度從(cong) 44.1%提高到62.5%，淨進口量由651萬(wan) 桶/日增加到1016萬(wan) 桶/日。中美兩(liang) 國對進口石油需求一升一降的趨勢將使中國在2016年超過美國，成為(wei) 全球最大的原油進口國。盡管一些新建煉廠和現有煉廠擴增產(chan) 能的計劃已告推遲，但在2015年後期仍將有部分新增煉油能力投產(chan) ，其中包括江西九江煉廠擴建和雲(yun) 南昆明新建煉廠項目。原油加工量增加而經濟發展新常態下油品需求仍舊疲弱將使2015年成品油出口量繼續上升，而逐步放開原油進口將使燃料油進口量保持下降趨勢，這意味著中國在2015年可能重新變為(wei) 成品油的淨出口國。
2. LPG進口量將再創新高
化工領域LPG需求增加的趨勢將繼續保持。2015年預計將有3座新建PDH裝置在華東(dong) 地區建成投產(chan) ，即山東(dong) 煙台萬(wan) 華項目、東(dong) 華能源江蘇張家港以及浙江寧波項目，合計能力200萬(wan) 噸/年，LPG進口量勢必進一步上升，有望達到900萬(wan) 噸，躍升為(wei) 全球第二大LPG進口國。PDH廠商與(yu) 美國公司簽訂長期合約購買(mai) 丙烷，根據與(yu) 美國企業(ye) 產(chan) 品夥(huo) 伴公司（Enterprise Products Partners）、塔爾加資源公司（Targa Resources）和菲利普斯66公司簽署的6個(ge) 長約，預計2015年中國將從(cong) 美國進口丙烷105萬(wan) 噸，2016年進一步增加到210萬(wan) 噸。2015年LPG價(jia) 格明顯低於(yu) 過去幾年，以及城鎮化帶來的居民燃氣需求的增加，亦將使民用LPG市場重新活躍起來。
3. 天然氣進口增速可能加快
價(jia) 格問題是2014年進口天然氣增長低於(yu) 預期的主要因素。進入2015年以後，國際市場天然氣價(jia) 格從(cong) 2014年的高峰水平下跌，遠東(dong) 現貨LNG價(jia) 格由2014年年初的每百萬(wan) 英熱單位15美元以上跌至約7美元（合1.57元/立方米）。2015年底前美國開始出口LNG，這將使LNG價(jia) 格繼續承壓。在國際油氣價(jia) 格跌落和國內(nei) 環保壓力增大的背景下，國內(nei) 天然氣價(jia) 格自2011年以來的首次調低，有助於(yu) 工業(ye) 、發電和運輸行業(ye) 降低燃料成本，增加天然氣消費量。2015年4月1日起增量氣向存量氣價(jia) 格並軌，將使實際用氣成本降低。此外，2015年將有3座新建進口LNG接收站（即廣東(dong) 揭陽200萬(wan) 噸/年、深圳迭福400萬(wan) 噸/年和廣西北海300萬(wan) 噸/年）建成投用。總之，2015年國內(nei) 天然氣市場將繼續保持增長，天然氣進口增速可能加快，預計包括管道氣和LNG在內(nei) 的天然氣進口量將增至700億(yi) 立方米，升幅超過15%。